Forex nedir ve diğer piyasalardan nasıl farklıdır?

Yeni bir bölüme hoş geldiniz, bu bölüm hepimizin burada olma sebebi olan FOREX ile ilgili. İlk önce temel bilgilerle başlayacağız, ancak ilerledikçe çok daha derinlemesine gideceğiz, bu nedenle bu seriyi bitirdiğimizde forex ticareti hakkında her şeyi bileceksiniz. Bu ders forex'in ne olduğuna bakacak ve onu diğer piyasalarla karşılaştıracak.

Forex nedir?

Forex, FOR eign EX change'in kısaltması , tüm dünya para birimlerinin işlem gördüğü merkezi olmayan küresel bir piyasadır. Tezgah üstü (OTC) bir piyasadır, yani tek bir merkezi yer yoktur. Başka bir deyişle, forex merkezi olmayan bir piyasadır. Piyasa günde yirmi dört saat, haftada beş gün açık olduğundan, zamanla aşırı likit hale gelir. Günlük hacmi 6,6 trilyon doların üzerinde olan (2019'da) dünyanın en büyük piyasasıdır.

Karşılaştırma yapmak gerekirse, ABD borsasının günlük ortalama işlem hacmi yaklaşık 480 milyar ABD dolarıdır. Forex piyasasının büyüklüğü nedeniyle, bankalar gibi oyuncular bile fiyatları kolayca manipüle edemez. Bankalar ve büyük kurumlar forex oyunundaki büyük oyunculardır. Perakende yatırımcılar bu günlük hacmin yalnızca yaklaşık %2-3'ünü oluşturur. Her forex işlemi iki para birimini içerir çünkü bir para biriminin diğerine karşı değerine bahis oynuyoruz.

Dünyada en çok işlem gören döviz çifti olan EURUSD'de, euro baz döviz, ABD doları ise fiyatlanan dövizdir. EURUSD çiftinin fiyatı 1,12 ise, bir euronun bir ABD doları ve on iki sente eşit olduğu anlamına gelir. Örneğin, sayı artarsa, bu euronun ABD dolarından daha güçlü hale geldiği anlamına gelir ve bunun tersi de geçerlidir. İşlemler açıldıktan birkaç dakika sonra kapatılabilir, ancak aylarca da tutulabilir.

Forex ve diğer piyasalar

Peki neden forex ticareti yapmalıyız? Önceki videolarda tüm farklı piyasaları zaten açıklamıştık, şimdi bunları forex ile karşılaştıralım. İşlem gören üç ana piyasa vardır: forex, hisse senetleri ve vadeli işlemler.

Forex hisse senetleriyle karşılaştırıldığında

Ücretler

Ücretler, forex ticaretinin ilk büyük avantajıdır. Çoğu broker, zaten genellikle çok dar olan spreadler nedeniyle para kazandığından, çok düşük komisyonlar ve ücretlerle forex ticareti yapabiliriz. Pozisyonları gece boyunca tutmak için ek maliyetler ekleyebilen takaslardan bahsetmiyoruz, ancak takaslar, bir yatırımcının bir işlemi tutması için gerçekten ödeme aldığı pozitif de olabilir.

İşlem saatleri

Forex, haftada beş gün, günde 24 saat işlem görür. Bu, yalnızca borsaların işlem saatleri sırasında aktif olan hisse senetlerinden farklıdır. Elbette, bu yalnızca en likit ve popüler olan ABD hisse senetleri için değil, aynı zamanda diğer piyasalar için de geçerlidir.

Hemen infaz

Forex'te çoğu durumda, broker'ımızın işlem penceresinde gördüğümüz fiyatlardan işlem yapıyoruz. Hisse senedi ticaretinde, bu durum yalnızca büyük blue-chip hisse senetlerinde geçerlidir. Daha az likit şirketlerle işlem yapmaya karar verirsek, daha önemli bir hesapla işlem yapmaya başladığımızda bir işlemden girip çıkmakta zorluk çekeriz.

Pazar kısıtlamaları

Borsa piyasasında, birkaç kural tüccarların serbestçe işlem yapmasını yasaklar. 1938'den 2007'ye kadar, bir Uptick Kuralı, kısa satışların önceki işlemden daha yüksek bir fiyattan yapılmasını gerektirir. Mart 2020'de Covid-19 çöküşü sırasında görebildiğimiz limit up ve limit down gibi birkaç başka kural ve düzenleme, hisse senedi ve vadeli işlem piyasalarında sıklıkla gerçekleşir.

Piyasa manipülasyonu

Tüm piyasalar manipüle edilir. Forex'te bile, büyük bankaların müşterilerinin emirlerini manipüle ettikleri için SEC tarafından para cezasına çarptırıldığı birçok manşet görebiliriz. Ancak genel olarak, günlük 6,6 trilyon doların üzerindeki devasa hacim nedeniyle forex piyasasının manipüle edilmesi çok daha zordur. Borsada, yatırımcılar arasında çok popüler olan birçok ucuz hisse senedi, genellikle pump and dump planları veya içeriden bilgi ticareti ile manipüle edilir.

Ürün sayısı

New York Borsası'nda yaklaşık 2.600 halka açık şirket ve Nasdaq'ta 3.800 şirket daha var. Karışıma Asya ve Avrupa hisselerini eklersek, çok uzun bir ürün listesine bakıyoruz. Ancak hepsiyle işlem yapmak gerçekçi değil. Sürekli olarak yeni fırsatlar bulmaya çalıştığımız için muhtemelen odağımızı kaybederiz. Buna kıyasla, forex'te 28 majör ve çapraz var. Elbette, forex brokerleri egzotikler ve CFD'ler sunuyor, ancak yine de hisse senetlerinden çok daha az.

Forex vadeli işlemlerle karşılaştırıldığında

Daha yüksek likidite, 24 saat işlem, düşük ücretler, son kullanma tarihi olmaması ve günlük 6,6 trilyon doların üzerinde hacim, vadeli işlem piyasasında bulamayacağımız bir şeydir. Ayrıca, S&P 500, ham petrol veya altın gibi popüler vadeli işlem ürünleriyle işlem yapmakla ilgileniyorsak, forex brokerları tarafından sunulan CFD'ler aracılığıyla bu piyasalara katılabiliriz. Vadeli işlem piyasalarının forex'e göre sahip olduğu önemli avantajlardan biri, vadeli işlem piyasalarının merkezi yapısı nedeniyle şeffaflıktır. Bu, bize Forex'te göremediğimiz gerçek işlem hacmi verilerine erişim sağlar. Bir forex brokerında bir hesap 100 dolar kadar düşük bir miktarla açılabilir. Vadeli işlem ticareti için de 100 dolarla başlayabiliriz, ancak daha sonra daha büyük marj gereksinimleri nedeniyle çok daha küçük pozisyonlar açabiliriz.